7,19% Canara Bank FD vs 7,38% Título do Governo – Qual Escolher?

Recentemente, quando as taxas do Canara Bank FD subiram, muitos começaram a se perguntar qual escolher entre 7,19% Canara Bank FD vs 7,38% Títulos do Governo.

Atualmente, o Banco Canara oferece FDs a 7% por 666 dias e FDs entre 5 e 10 anos. Como as taxas de FD dos bancos são compostas trimestralmente, o retorno efetivo desses FDs é de 7,19%. Dado o status de um banco nacionalizado, muitos procurarão imperceptivelmente uma oferta tão lucrativa.

Enquanto isso, o atual título do governo indiano de 10 anos está disponível a uma taxa de cupom de 7,26% e o rendimento até o vencimento (YTM) em 28 de outubro de 2022 é de 7,38%.

Obviamente, as pessoas ficam confusas aqui. Como um é um banco nacionalizado (que pode parecer seguro) e o outro é um título do governo da Índia (que também é mais seguro), qual deles você deve escolher entre os dois?

7,19% Canara Bank FD vs 7,26% Título do Governo – Qual Escolher?

Ambos parecem atraentes. No entanto, ambos têm funções diferentes com riscos diferentes. Portanto, você deve entender esses fatos antes de começar a investir.

# Entenda seus requisitos

Antes de começar a escolher qualquer produto ou ativo, primeiro você precisa ter clareza sobre o motivo pelo qual está investindo. Como esses dois produtos são semelhantes, mas com recursos diferentes, tente primeiro entender seus requisitos.

Quanto do seu portfólio é usado para isso e por que você deve alocá-lo é mais importante do que seguir retornos cegamente.

# Características dos FDs do Banco vs Títulos do Governo

1. Volatilidade

Do ponto de vista dos depósitos a prazo, não são instrumentos de negociação. Portanto, não há volatilidade e você pode lucrar se mantiver até o vencimento (pode haver uma pequena penalidade se você retirar antes). No entanto, no caso dos títulos do governo, eles são negociados no mercado secundário e, se você quiser vendê-los antes do vencimento, seu lucro ou perda total dependerá do preço a que o título está sendo negociado.

Como os movimentos dos preços dos títulos estão vinculados aos movimentos das taxas de juros, esses títulos do governo são altamente voláteis e essa volatilidade será maior para títulos de longo prazo do que para títulos de curto prazo.

Porém, se sua ideia é manter os títulos até o vencimento, não precisa se preocupar com a volatilidade. Porque ao longo da vida do título, o governo pagará juros regulares a cada seis meses e o reembolso do valor principal é garantido. Quando você vende títulos no mercado secundário antes do vencimento, o impacto da volatilidade.

2. Pagamento de juros

No caso do FD, a opção de pagamento de juros depende de você, se precisa ou não de um fluxo constante de renda. Caso contrário, você tem a opção de acumular juros e receber o principal e os juros no vencimento.

Porém, no caso dos títulos públicos, o cupom (juros) será pago semestralmente e, ao final do prazo, você receberá o valor principal dos recursos investidos.

3. Segurança

Em termos de segurança, no caso de FDs bancários, a cobertura máxima do seguro é de até Rs 5 lakh. Mas como é um banco do setor público, a probabilidade de falência do banco é o mais raro dos eventos raros na Índia. No entanto, no caso dos títulos do governo, como o emissor é o governo indiano, eles são seguros.

4. Tributação

Em ambos os casos, os juros são tributáveis ​​de acordo com sua faixa de imposto. Então, do ponto de vista tributário, não existe essa diferença.

No entanto, no caso de FDs bancários, eles podem deduzir TDS enquanto pagam juros. No caso de títulos públicos, não há conceito de TDS. Portanto, você é obrigado a mostrá-lo como renda ao declarar o ITR e pagar o imposto.

Outro imposto que você deve arcar no caso de um título do governo é quando você o vende antes do vencimento. Isso é imposto sobre ganhos de capital. As mais-valias ou menos-valias são classificadas como de curto ou de longo prazo consoante o período de detenção do ativo. Se os títulos do governo forem vendidos após detê-los por mais de 12 meses, o ganho/perda será classificado como de longo prazo. Por outro lado, se o prazo for menor ou igual a 12 meses, então o ganho/perda é classificado como de curto prazo.

Ganhos de capital de curto prazo em títulos do governo são tributados de acordo com sua faixa de imposto. Por outro lado, as mais-valias de longo prazo são tributadas à taxa de 10% (sem indexação).

Se você incorrer em perdas com a venda de títulos no mercado secundário, poderá compensar perdas de curto prazo de títulos do governo contra outros ganhos de capital de longo ou curto prazo de outros títulos, como ações, fundos mútuos, etc. No entanto, tenha em mente que as perdas de capital de longo prazo de títulos do governo só podem ser ajustadas contra ganhos de capital de longo prazo de outros títulos, como ações, fundos mútuos, etc.

# Liquidez

Com os FDs bancários, você não precisa se preocupar com liquidez. Você só precisa entrar em contato com o banco e solicitar um saque antecipado. Obviamente, pode haver uma pequena porcentagem da multa.

No entanto, no caso de títulos do governo, você deve vendê-los no mercado secundário. Como mencionei acima, o preço depende da mudança na taxa de juros. Ou você pode obter um preço mais alto ou um preço mais baixo do que o valor de face. Além disso, deve haver compradores suficientes para comprar seu título. Caso contrário, você terá que esperar pelos compradores e pelo preço certo.

# Distribuição de ativos

Não invista tudo em FDs bancários ou títulos do governo só porque eles oferecem uma taxa mais alta. Tente entender seu objetivo e inclua alguma equidade de acordo. Isso ajuda você a vencer a inflação. Você deve estar sempre disposto a calcular os retornos como RENDA REAL (retorno nominal – taxa de inflação).

A dívida é obrigatória para todos os gols. Mas isso não significa que você coloque tudo em dívida.

Conclusão – Considerando todos esses recursos, se você não estiver familiarizado com questões de volatilidade, liquidez e segurança, sugiro Canara Bank FD sobre Govt. No entanto, lembre-se de que você deve ter um plano adequado e escolher essas duas categorias de produtos e não apenas investir em altos retornos. Ambos têm funções diferentes para necessidades diferentes. Então, tome a chamada com mais cautela do que uma chamada BLIND.