Subcomitê dos EUA sobre Covid divulga relatório da equipe: como algumas empresas FinTech facilitaram a fraude do programa de proteção de contracheque

Subcomitê da Câmara dos Representantes dos EUA sobre Covid | Lançamento | 1º de dezembro de 2022

Hoje, o Subcomitê Selecionado sobre a Crise do Coronavírus, presidido pelo Representante James E. Clyburn, divulgou um relatório da equipe detalhando o fraco desempenho de muitas empresas de tecnologia financeira (fintech) na gestão do maior programa de alívio pandêmico do país, o Programa de Proteção da Folha de Pagamento (PPP). . )—talvez eles próprios tenham cometido a fraude PPP

• Em maio de 2021, o subcomitê Select lançou uma investigação sobre o papel das fintechs Kabbage, Inc. e Bluevine, bem como os bancos parceiros Cross River Bank e Celtic Bank ao facilitar a fraude de PPP, após divulgações públicas, eles foram associados a um número desproporcional de empréstimos fraudulentos. A investigação foi ampliada em novembro de 2021 para incluir as startups fintech Blueacorn PPP, LLC e Womply, Inc., depois que uma análise descobriu que uma porcentagem significativa dos empréstimos PPP fornecidos pelas empresas apresentava sinais de fraude.
  • A investigação foi ampliada em novembro de 2021 para incluir as startups fintech Blueacorn PPP, LLC e Womply, Inc., depois que uma análise descobriu que uma porcentagem significativa dos empréstimos PPP fornecidos pelas empresas apresentava sinais de fraude.

Ver: Defesa do consumidor: as reclamações sobre fintech estão aumentando

O presidente Clyburn divulgou a seguinte declaração sobre o relatório de hoje:

“Conforme detalhado no relatório de hoje, muitas empresas fintech, embora prometendo ajudar de forma eficiente e imediata a pagar bilhões de dólares no Programa de Proteção de Pagamento para pequenas empresas em dificuldades, recusaram-se a tomar as medidas apropriadas para detectar e prevenir fraudes, apesar de sua clara responsabilidade de cumprir fundos do contribuinte. Embora essas empresas tenham falhado em administrar o programa, elas obtiveram enormes lucros com as taxas de administração do programa, grande parte dos quais foi para os proprietários e gerentes das empresas. Além dos lucros inesperados obtidos ao permitir que outros participem de fraudes de PPP, alguns desses indivíduos podem ter aumentado seus ganhos ilegais ao se envolverem em fraudes de PPP.

“Devemos aprender com essa violação imperdoável para construir coberturas para ajudar a garantir que os programas federais – incluindo programas de assistência emergencial em crises futuras – sejam administrados de forma mais eficiente, eficaz e justa, reduzindo ao mínimo o desperdício, a fraude e o abuso. Com base em nossas descobertas iniciais, pedi à SBA e ao SBA OIG que conduzissem mais investigações sobre essas empresas e buscassem todas as soluções apropriadas, e avisei o Departamento de Justiça de que algumas de nossas descobertas podem merecer sua atenção.”

Ver: Desempenho de entrega de fundos de credores alternativos do Reino Unido para pequenas empresas durante a COVID

• Relatório pessoal de hoje intitulado “We Are Not the Fraud Police: How FinTechs Contributed to Wage Protection Program Fraud” e está disponível na íntegra aqui . O relatório revela as seguintes conclusões principais: empresas fintech e financiadoras observaram fraudes significativas em PPPs, que atribuíram à má administração do programa enquanto tentavam fugir da responsabilidade.
  • bolota azul Tomou apenas medidas mínimas para evitar fraudes ao facilitar a emissão de bilhões de dólares em empréstimos do PPP, abusando do programa para enriquecer seus proprietários
  • parecido com um loboA triagem de fraude de PPP não conseguiu evitar a ‘fraude desenfreada’ – acompanhada por práticas comerciais duvidosas – apesar de gerar mais de um bilhão em lucros
  • Capital mais, Colheitae outros parceiros financiadores fintech tinham pouca supervisão de Womply e Blueacorn, permitindo que a fraude se insinuasse em PPP
  • RepolhoO desempenho da PPP mostra que não havia incentivos na PPP para empresas fintech implementarem controles fortes para prevenir fraudes ou atender adequadamente os mutuários
  • videira azul Inicialmente enfrentou níveis significativos de fraude, mas seus parceiros de longa data intervieram para melhorar a prevenção de fraudes em todo o programa
• Com base nos resultados obtidos, o relatório inclui 11 recomendações para combater a fraude de PPP e melhorar programas futuros.
  • Ele insta a SBA a considerar cuidadosamente se empresas como fintechs que não estão sujeitas a regulamentações financeiras tradicionais devem ter permissão para participar de futuros programas de empréstimos federais e incentiva o Congresso a levar esses fatores em consideração ao considerar futuras legislações.

Assista a edição original –> aqui

Baixe o relatório completo da equipe em PDF de 130 páginas –> aqui

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